Osnova računovodstva modernih poduzeća dva su osnovna pojma: imovina i obveza. Imovina je lijeva strana bilance, u kojoj su prikazani podaci o imovini društva (fiksni i obrtni kapital). Odgovorite na pitanje: "Što su obveze?". Obveza je desna strana bilance, koja odražava podatke o izvorima imovine tvrtke.
Imovina i odgovornost su različiti aspekti poslovanja tvrtke, ali su usko povezani. Rast sredstava nužno podrazumijeva rast obveza za isti iznos.
Prilikom odgovora na pitanje: "Što su obveze?", Napominjemo da one odražavaju dio imovine tvrtke koji je izvor financiranja imovine, i to:
Stanje obveza može se okarakterizirati kao omjer prodaje kapitala i ukupne vrijednosti izvora poduzeća. Jednako je važna i dinamika udjela realizacije vlastitog kapitala i pozajmljenih sredstava u ukupnom iznosu obveza. Promjena tih dionica omogućuje da se shvati na čije su se izvore povećala povećanja imovine društva.
Sastav desnog dijela bilance uključuje sljedeće članke koji odgovaraju na pitanje: "Što su obveze?":
Pokazatelji za svaku stavku odražavaju se u jedinicama troškova.
Struktura obveza su heterogeni elementi. Neke od njih pripadaju vlasnicima, a neke - vjerovnicima.
Strukturno, pasivni dio bilance može se prikazati u obliku tri dijela. Ova klasifikacija prikazana je u donjoj tablici.
Struktura obveza | Sastav elemenata |
Kapital i rezerve | Ovlašteni, rezervni, dodatni kapital, sredstva i zadržana dobit |
Dugoročne obveze | Krediti i krediti, ostali dugovi duži od godinu dana |
Kratkoročne obveze | Krediti i krediti na rok kraći od godinu dana, plativ |
Prema strukturi obveza, svi izvori poduzeća mogu se podijeliti na vlastite i privući.
Vlastiti izvori u obvezama su oni koji su nastali iz vlastitih sredstava društva i nisu vezani za dugove društva prema vjerovnicima. Pozajmljena sredstva tvrtka privlači iz različitih struktura, kako od kreditne institucije (u obliku bankovnih kredita) tako i od trećih organizacija (u obliku obveznica, zajmova).
Istovremeno, vlastiti izvori razlikuju se od pozajmljenih sa sljedećim značajkama:
Prednosti i nedostaci različitih stavki odgovornosti u računovodstvu prikazani su u tablici u nastavku.
vlastiti | zajam | |
prednosti |
|
|
mane |
|
|
U ekonomiji se tvrdi da je optimalni omjer između kapitala i posuđenog kapitala 60% u korist kapitala. Ako se ta vrijednost prekorači, smatra se da poduzeću nedostaje mogućnost korištenja dodatnih pozajmljenih izvora za razvoj poslovanja i dobivanja dodatne dobiti, posebno u uvjetima manjka vlastitih sredstava. Istovremeno, prekomjerna upotreba pozajmljenih sredstava uključuje tvrtku u teret financijske ovisnosti o vjerovnicima i stečaju.
Za studiju se koristi omjer vlastitog i posuđenog kapitala, koji je najznačajniji u izračunima. Definirana je na sljedeći način:
Ks = Ks / Kz = p. 1300 / (str. 1500 + str. 1400),
gdje je:
Pokazatelj odražava raspoloživost vlastitih sredstava u usporedbi s dugovnim obvezama. Inače se može nazvati financijskom polugom (leverage). Taj je omjer vrlo važan u financijskim izračunima i procjeni financijskih aktivnosti poduzeća. Karakterizira stupanj rizika tvrtke, njenu stabilnost i profitabilnost.
Financijska poluga se pojavljuje kada tvrtka počne privlačiti pozajmljena sredstva u nedostatku vlastitih aktivnosti za provođenje aktivnosti i širenje poslovanja. Izračun ovog pokazatelja omogućuje tvrtki da utvrdi točku koja ne bi trebala ići kada se koriste sredstva vjerovnika, kako ne bi došla u financijsku ovisnost o njima i ne bi došla u stečaj. Pozajmljena sredstva nisu uvijek negativne prirode, naprotiv, donose dobit u odgovarajućem iznosu, jer omogućuju financiranje povećanja obujma poduzeća i širenje djelatnosti, ostvarujući dodatnu dobit na temelju promjena. Financijska stabilnost tvrtke ovisi o veličini pozajmljenih sredstava, jer ako je znatno premašena, tvrtka pada u ropstvo ovisno o vjerovnicima, a to je put do bankrota.
Mogućnosti korištenja omjera kapitala i posuđenog kapitala:
Druga opcija je negativna za tvrtku i zahtijeva optimizaciju strukture kapitala.
Omjer koncentracije kapitala u obvezama bilance izračunava se po formuli:
Kksk = Ks / K × 100%,
gdje je:
U okviru ovog pokazatelja određen je udio u ukupnoj strukturi. Omjer ovog omjera je 60%, što znači: udio u kapitalu mora biti najmanje 60%.
Svaka skupina odgovarajućeg pasivnog dijela bilance usko je povezana s određenim člancima imovine. Komunikacija "imovina - obveze" je jasna. Primjerice, kratkoročni zajmovi koriste se za povećanje obrtnog kapitala poduzeća. Dio dugoročnih zajmova koristi se za obnavljanje tekuće i dugotrajne imovine. Možemo reći da dio obrtnih sredstava vraća kratkoročne dugove, a neke - dugoročne. Ostatak se odnosi na nadopunu vlastitih sredstava tvrtke.
Glavna formula odnosa između imovine i obveza društva može se nazvati:
Imovina = kapital + obveze.
Takva jednadžba je aksiom računovodstva.
Možete vidjeti dvojnost ekonomske prirode svih objekata računovodstva. Ovo načelo je osnovno u računovodstvenom sustavu.
Postoje različite opcije za razvrstavanje pasivnog dijela bilance. Razmotrite najpoznatije od njih:
Osvrnimo se detaljnije na posljednju klasifikaciju.
Hitnost obveza plaćanja može se podijeliti:
Izračun tih pokazatelja vrlo je značajna točka u procjeni likvidnosti poduzeća.
Odvojeno, treba reći i za takav oblik kao za kratkoročne obveze. Oni su određeni veličinom kratkoročnih obveza društva. U bilanci je to linija 1500. Ove obveze predviđaju rok otplate od najviše jedne godine. Društvo otplaćuje kratkoročne obveze na teret tekućih sredstava ili privlačenjem novih.
Pitanje: “Što su obveze?” Relevantno je za većinu poduzeća. Obveze su "krivci" stvaranja imovine tvrtke. Ova vrsta jamstva koje tvrtka preuzima, i svi njeni financijski izvori.
Imovina i obveze zajedno su važne komponente financijskog sustava tvrtke. U okviru bilance, oni su uvijek jednaki. Promjene u jednom dijelu privlače dinamiku drugih u istom volumenu.
Glavne preporuke za racionalno upravljanje obvezama za tvrtku: